12ÀÏ °í¿ëÁø ÀÇ¿ø¿¡°Ô Á¦ÃâÇÑ ¼¸é ´äº¯¿¡¼ ÀÌ Èĺ¸ÀÚ´Â ¡°´ëÃâ ¿ÏÈÁ¤Ã¥ÀÌ È®´ëµÇ¾î ±¹¹Î°æÁ¦ Àüü ´ëÃâ ±Ô¸ð, ƯÈ÷ °¡°èºÎä Áõ°¡ ¼Óµµ¿¡ ¿µÇâÀ» ÁÖ°Ô µÇ¸é ¹°°¡¾ÈÁ¤, ±ÝÀ¶¾ÈÁ¤ µî¿¡ ÀǵµÇÏÁö ¾ÊÀº ºÎÀÛ¿ëÀ» ÃÊ·¡ÇÒ °¡´É¼ºÀ» ¹èÁ¦Çϱ⠾î·Æ´Ù¡±´Â ÀÔÀåÀ» ¹àÇû´Ù.
»õ Á¤ºÎÀÇ ÁÖÅô㺸´ëÃâ ¿ÏÈ ±âÁ¶¿Í °áÀÌ ´Ù¸¥ ´äº¯À» ÇÑ °ÍÀÌ´Ù.
ÃÖ±Ù ÇÑ ¼³¹® Á¶»ç¿¡ µû¸£¸é »õ Á¤ºÎ Ãâ¹ü ÈÄ ±¹¹ÎµéÀº ´ç¼±ÀÎÀÇ ºÎµ¿»ê °ø¾à Áß ¡®»ý¾Ö ÃÖÃÊ ÁÖÅñ¸¸Å °¡±¸ÀÇ ÁÖÅô㺸´ëÃâºñÀ²(LTV) Àλ󡤰³Æí¡¯À» °¡Àå Å©°Ô ±â´ëÇÏ°í ÀÖ´Â °ÍÀ¸·Î ³ªÅ¸³µ´Ù.
´ë¼± °ø¾à°ú ÀμöÀ§ÀÇ ´ëÃâ±ÔÁ¦ ¿ÏÈ ¹ß¾ðÀ¸·Î ±¹¹ÎÀÇ ±â´ë°¨ÀÌ ÇѲ¯ ³ô¾ÆÁø °¡¿îµ¥, ÃÖ±Ù ±¹³» °æÁ¦¿©°ÇÀº ´ë³»¿ÜÀû ºÒ¾È°¨ÀÌ °íÁ¶µÇ¸é¼ ¸Å¿ì ½É°¢ÇÑ »óȲÀÌ´Ù.
¹°°¡ ±ÞµîÀÌ ¼¹Î°æÁ¦¿¡ Å« ºÎ´ãÀ» ÁÖ°í ÀÖ¾î ±Ý¸®ÀλóÀ» ´ÜÇàÇÒ ¼ö¹Û¿¡ ¾ø´Â »óȲ¿¡¼, 乫ÀÚÀÇ ÀÌÀÚ ºÎ´ãÀÌ ´Ã¾î³ª¸é °¡°è´Â ¼Òºñ¸¦ ÁÙÀÏ ¼ö¹Û¿¡ ¾ø¾î °æ±âħü°¡ ¿Ã ¼ö Àֱ⠶§¹®ÀÌ´Ù.
½ÇÁ¦·Î ¹Ú±ÙÇý Á¤ºÎ ½ÃÀý ÃÖ°æȯ °æÁ¦ºÎÃѸ®°¡ LTV¡¤DTI ±ÔÁ¦ ¿Ïȸ¦ ÅëÇØ ºÎµ¿»ê °æ±â¸¦ ºÎ¾çÇÑ ¡®ÃÊÀ̳ë¹Í½º¡¯ ÀÌÈÄ ¹«·Á 6³â°£ °¡°èºÎä´Â °í°øÇàÁøÇß°í, ºÎµ¿»ê °æ±â´Â È°¼ºÈµÆÁö¸¸ °æ±âħü¸¦ °Þ´Â µî Çѱ¹ °æÁ¦´Â Å« À§±â¿¡ ºÀÂøÇß´Ù. À̶§ Çѱ¹ÀºÇ൵ ´ëÃâ ±ÔÁ¦ ¿ÏÈ¿¡ È´äÇϸç ÃÖ Àü ºÎÃѸ® ÀçÀÓ ±â°£ Áß ±âÁرݸ®¸¦ ÃÑ 4Â÷·Ê, 1% Æ÷ÀÎÆ® ÀÎÇÏÇØ À̸¥¹Ù ¡®ºú³»¼ Áý »ç¶ó¡¯´Â ÃÊÀ̳ë¹Í½º¸¦ µÞ¹ÞħÇß´Ù.
±×·±µ¥ ±× µ¥Àں߰¡ ÆîÃÄÁö°í ÀÖ´Â 2022³â 3¿ù ¸», ÀÌâ¿ë Èĺ¸ÀÚ°¡ ±Ù¹«Çß´ø IMF¿¡¼´Â ¡®2022³â ¿¬·ÊÇùÀÇ °á°úº¸°í¼¡¯¸¦ ÅëÇØ Çѱ¹ Á¤ºÎ¿¡ LTV ±ÔÁ¦ °È¿Í DSR Àû¿ë µî °Å½Ã°ÇÀü¼º Á¶Ä¡¸¦ ȯ¿µÇÏ¸ç ´õ¿í °ÈÇØ¾ß ÇÑ´Ù¸ç ¹Ý´ëµÇ´Â ±Ç°í¸¦ Çß´Ù.
2021³â IMF Á¶»ç¿¡ µû¸£¸é Çѱ¹Àº OECD 37°³±¹ °¡¿îµ¥ À¯ÀÏÇÏ°Ô ±¹³»ÃÑ»ý»ê(GDP)º¸´Ù °¡°èºÎä ÃÑ·®ÀÌ ´õ Å« ³ª¶ó·Î Áß±¹, ÀϺ», ¹Ì±¹, ¿µ±¹º¸´Ù ÈξÀ Å©°í, ±¹Á¦±ÝÀ¶Çùȸ(IIF)´Â 2021³â »ó¹Ý±â ±âÁØ °¡°èºÎä Áõ°¡ ¼Óµµµµ 37°³±¹ Áß °¡Àå ºü¸£´Ù°í °æ°íÇß´Ù.
±×·³¿¡µµ ºÒ±¸ÇÏ°í Àç°ÇÃà ±ÔÁ¦ ¿ÏÈ, ´ëÃâ ±ÔÁ¦ ¿ÏÈ µî »õ Á¤ºÎÀÇ ºÎµ¿»ê ¿ÏÈ ±âÁ¶°¡ ¾Ë·ÁÁö¸é¼ ºÎµ¿»ê °¡°ÝÀÌ »ó½Â ÀüȯµÇ´Â Á¶ÁüÀ» º¸ÀÌÀÚ ÃÖ±Ù ÀμöÀ§µµ ¼Óµµ¸¦ Á¶ÀýÇÏ´Â ¸ð¾ç»õ´Ù.
´ç¼±ÀÎÀº ´ë¼±±â°£ µ¿¾È, Áö¿ª ¹× ÁÖÅà °¡°Ýº°·Î 20~70% Â÷µî Àû¿ë ÁßÀÎ LTV¸¦ 70%·Î »óÇâ ´ÜÀÏÈÇÏ°í, û³â¡¤½ÅÈ¥ºÎºÎ µî »ý¾Ö ÃÖÃÊ ÁÖÅà ±¸¸ÅÀÚ¿£ ÀÌ ºñÀ²À» 80%±îÁö ³ô¿©ÁÖ°Ú´Ù°í °ø¾àÇß´Ù.
ÀμöÀ§¿¡¼´Â LTV¸¸ ¿ÏÈÇؼ´Â ½ÇÈ¿¼ºÀÌ ¶³¾îÁø´Ù´Â ÁöÀû¿¡ DSR ¿ÏȱîÁö °ËÅäÇß´Ù°¡ ÃÖ±Ù ±ÔÁ¦ ¿ÏÈ ±â´ë°¨¿¡ ºÎµ¿»ê½ÃÀåÀÌ µé½âÀÌÀÚ ³íÀÇ ´ë»ó¿¡¼ Á¦¿ÜÇÑ °ÍÀ¸·Î ¾Ë·ÁÁ³´Ù.
°í¿ëÁø ÀÇ¿øÀº ¡°»ý¾Ö ù ÁÖÅñ¸ÀÔÀÚ µî ¹«ÁÖÅà ½Ç¼ö¿äÀÚ¿¡°Ô ³»Áý¸¶·ÃÀÌ °¡´ÉÇϵµ·Ï LTV¸¦ ¼±º°ÀûÀ¸·Î ¿ÏÈÇÏ´Â Á¶Ä¡´Â ÇÊ¿äÇÏ´Ù¡±°í ÀüÁ¦ÇÑ µÚ, ¡°±×·¯³ª ÃÖ±Ù ±Þ°ÝÇÑ ¹°°¡»ó½Â°ú ¹Ì ¿¬ÁØÀÇ ºò½ºÅÜ ±Ý¸®ÀλóÀÌ ÀÓ¹ÚÇßÀ½À» °í·ÁÇÒ ¶§, °Ü¿ì ÁøÁ¤µÇ¾î °¡´ø ºÎµ¿»ê½ÃÀå°ú °¡°è´ëÃâ ¾ÈÁ¤¼¼¿¡ Âù¹°À» ³¢¾ñ´Â ¡®ÆÛÁÖ±â½Ä ´ëÃâ¿ÏÈ¡¯ ¹ß¾ðÀº °ú¿¬ »õ Á¤ºÎ°¡ ¡®°æÁ¦¿øÆÀ¡¯À¸·Î À¯´ÉÇÑ Á¤Ã¥À» ÆîÄ¥ ¼ö Àִ°¡ ÀDZ¸½ÉÀ» ºÒ·¯ÀÏÀ¸Å²´Ù¡±°í ÁöÀûÇß´Ù.
¡°ÇÑÀº ÃÑÀç Èĺ¸ÀÚ´Â ÀçÁ¤´ç±¹, ±ÝÀ¶´ç±¹°ú ±äÀå °ü°è¸¦ °®µÇ Á¶È¸¦ ÀÌ·ï ³ª°¡°Ú´Ù´Â ÀÇÁö¸¦ ¹àÈù ¹Ù Àִµ¥, 19ÀÏ·Î ¿¹Á¤µÈ Çѱ¹ÀºÇà ÃÑÀç Àλçû¹®È¸¿¡¼ Ç¥(øù)ǽ¸®½ºÆ®Àû Á¤Ã¥À» ³²¹ßÇÏ´Â »õ Á¤ºÎ¿¡ ¡®¾Æ´Ñ °ÍÀº ¾Æ´Ï¶ó¡¯°í ¸»ÇÒ ÀÇÁö¸¦ °®°í ÀÖ´ÂÁö, Èĺ¸ÀÚ°¡ ¶ó½ºÆ® ¸®Á¶Æ®(last resort, ÃÖÁ¾´ëºÎÀÚ)ÀÌÀÚ °ÔÀÌƮŰÆ۷μ ÅëÈ´ç±¹ ¼öÀå ¿ªÇÒÀ» Àß ¼öÇàÇÒ ¼ö ÀÖÀ»Áö Á¡°ËÇÏ°Ú´Ù¡±°í Çß´Ù.
1-1. LTV ¿ÏÈ¿¡ ´ëÇÑ Èĺ¸ÀÚÀÇ °ßÇØ
1-2. LTV¸¦ ½ÇÁ¦·Î ¿ÏÈÇßÀ» °æ¿ì °Å½Ã°ÇÀü¼º¿¡ ¹ÌÄ¥ ¿µÇâ
¡à ÃÖ±Ù ÀμöÀ§¿¡¼ ÃßÁøÇÏ°í ÀÖ´Â °ÍÀ¸·Î ¾Ë·ÁÁø LTV* Á¶Á¤Àº »ý¾Ö ù ÁÖÅñ¸ÀÔÀÚ µîÀ» ´ë»óÀ¸·Î ÇÏ´Â ¹Ì½ÃÀûÀÎ º¸¿ÏÃ¥À¸·Î¼ ½Ç¼ö¿äÀÚ º¸È£ Ãø¸é¿¡¼´Â Àǹ̰¡ ÀÖ´Ù°í º¾´Ï´Ù.
* ÇöÀç ÁÖÅô㺸´ëÃâÀ» ¹ÞÀ» ¶§ Àû¿ëµÇ´Â LTV ±ÔÁ¦ Çѵµ´Â Áö¿ªº°¡¤Â÷ÁÖº°·Î Â÷µî(0~70%) Àû¿ëµÇ°í ÀÖÀ½
¡à ´Ù¸¸ ÀÌ·¯ÇÑ ¹Ì½ÃÀû ´ëÃâ ¿ÏÈÁ¤Ã¥ÀÌ È®´ëµÇ¾î ±¹¹Î°æÁ¦ Àüü ´ëÃâ ±Ô¸ð, ƯÈ÷ °¡°èºÎä Áõ°¡ ¼Óµµ¿¡ ¿µÇâÀ» ÁÖ°Ô µÇ¸é ¹°°¡¾ÈÁ¤, ±ÝÀ¶¾ÈÁ¤ µî¿¡ ÀǵµÇÏÁö ¾ÊÀº ºÎÀÛ¿ëÀ» ÃÊ·¡ÇÒ °¡´É¼ºÀ» ¹èÁ¦Çϱ⠾î·Æ½À´Ï´Ù.
¡à µû¶ó¼ LTV ¿ÏÈ Á¶Ä¡´Â ±× º»·¡ÀÇ ÃëÁö¿Í °Å½Ã°æÁ¦¿¡ ¹ÌÄ¡´Â ¿µÇâÀ» ÇÔ²² °í·ÁÇÏ¿© Á¡ÁøÀûÀ¸·Î ÃßÁøÇÒ ÇÊ¿ä°¡ ÀÖ´Ù°í »ý°¢ÇÕ´Ï´Ù.